| קטגוריה | משקל | ציון | מה נמדד |
|---|---|---|---|
| 👨💼 איכות הנהלה | 15 | 12 | נמדד: דילול/באיבק, החזר הון, אחזקת אינסיידרים, FCF |
| 💰 איכות פיננסית | 20 | 20 | נמדד: שוליים, ROE, חוב/EBITDA, FCF, איכות רווחים |
| 🏰 יתרון תחרותי | 20 | 18 | עדות כמותית בלבד: שולי רווח גולמי, תשואת הון, יציבות רווח |
| 📈 פוטנציאל צמיחה | 15 | 7 | נמדד: CAGR הכנסות, צמיחה שנתית, צמיחת רווח |
| 🤖 טכנולוגיה וחדשנות | 10 | 5 | לא נמדד מדאטה — ניטרלי (5); נקבע רק בניתוח אנליסט |
| 📊 תמחור | 10 | 9 | נמדד: Forward P/E, PEG, EV/EBITDA |
| ⚠️ סיכון | 10 | 10 | נמדד: מינוף, הפסדים, בטא, דילול, FCF שלילי |
| סה"כ | 100 | 81 | 🟢 חזקה |
| שם החברה | CF Industries Holdings, Inc. |
| סימבול | CF |
| תחום פעילות | Basic Materials · Agricultural Inputs |
| בורסה | NYSE |
| שווי שוק | 19.61B$ |
| מחיר | 129.6$ |
| עובדים | 2,900 |
| אתר | https://www.cfindustries.com |
CF Industries Holdings, Inc., יחד עם החברות הבנות שלה, עוסקת בייצור אמוניה בצפון אמריקה, אירופה ובעולם. היא פועלת באמצעות אמוניה, אוריאה גרעינית, UAN, AN ואחרים. החברה מציעה מוצרי אמוניה; מוצרי חנקן, כגון אוריאה גרגירית, תמיסת אוריאה אמוניום חנקתי ואמוניום חנקתי; נוזל פליטה של דיזל, משקאות אוריאה ומוצרי חומצה חנקתית. הוא משרת קואופרטיבים, קמעונאים, מפיצי דשנים עצמאיים, סוחרים, סיטונאים ומשתמשים תעשייתיים. החברה נוסדה בשנת 1946 ומרכזה בנורת'ברוק, אילינוי.
CF Industries Holdings, Inc., together with its subsidiaries, engages in the production of ammonia in North America, Europe, and internationally. It operates through Ammonia, Granular Urea, UAN, AN, and Other segments. The company offers ammonia products; nitrogen products, such as granular urea, urea ammonium nitrate solution, and ammonium nitrate; diesel exhaust fluid, urea liquor, and nitric acid products. It serves cooperatives, retailers, independent fertilizer distributors, traders, wholesalers, and industrial users. The company was founded in 1946 and is headquartered in Northbrook, Illinois.
CF Industries Holdings, Inc., together with its subsidiaries, engages in the production of ammonia in North America, Europe, and internationally. It operates through Ammonia, Granular Urea, UAN, AN, and Other segments. The company offers ammonia products; nitrogen products, such as granular urea, urea ammonium nitrate solution, and ammonium nitrate; diesel exhaust fluid, urea liquor, and nitric acid products. It serves cooperatives, retailers, independent fertilizer distributors, traders, wholesalers, and industrial users. The company was founded in 1946 and is headquartered in Northbrook, Illinois.
| אחזקה | ||
|---|---|---|
| אינסיידרים (הנהלה ומייסדים) | 0.45% | ✗ |
| מוסדיים | 108.41% |
| גוף | % מהחברה |
|---|---|
| Blackrock Inc. | 8.6% |
| Vanguard Capital Management LLC | 6.6% |
| State Street Corporation | 5.6% |
| Vanguard Portfolio Management LLC | 5.6% |
| Price (T.Rowe) Associates Inc | 5.6% |
| Geode Capital Management, LLC | 3.6% |
| Dimensional Fund Advisors LP | 2.4% |
| Capital World Investors | 2.2% |
| 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | ||
|---|---|---|---|---|---|
| הכנסות | 11.19B$ | 6.63B$ | 5.94B$ | 7.08B$ | ✗ |
| רווח נקי | 3.35B$ | 1.52B$ | 1.22B$ | 1.46B$ | ✗ |
| EPS מדולל | 16.38 | 7.87 | 6.74 | 8.97 | ✗ |
| תזרים תפעולי (OCF) | 3.85B$ | 2.76B$ | 2.27B$ | 2.75B$ | ✗ |
| תזרים חופשי (FCF) | 3.39B$ | 1.03B$ | 1.75B$ | 1.80B$ | ● |
| 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | ||
|---|---|---|---|---|---|
| Gross Margin | 52.4% | 38.4% | 34.6% | 38.5% | ● |
| Operating Margin | 49.8% | 34.0% | 28.8% | 33.5% | ✓ |
| Net Margin | 29.9% | 23.0% | 20.5% | 20.5% | ✓ |
| מדד | ערך | מה זה אומר | |
|---|---|---|---|
| ROE | 29.9% | תשואה על ההון העצמי | ✓ |
| ROA | 12.9% | תשואה על סך הנכסים | ✓ |
| ROIC (מחושב) | 23.7% | תשואה על ההון המושקע — כמה החברה מייצרת על כל דולר שהושקע בעסק | ✓ |
| Debt / Equity | 0.41 | יחס חוב להון עצמי | ✓ |
| Debt / EBITDA | 0.93 | כמה שנות EBITDA צריך לכיסוי החוב | ✓ |
| מזומן בקופה | 2.48B$ | מזומן + השקעות לטווח קצר — מול החוב | ● |
| חוב כולל | 3.61B$ |
| 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | ||
|---|---|---|---|---|---|
| מניות בממוצע (מדולל) | 204M | 194M | 181M | 162M | ✓ |
| בדיקה | ערך | פירוש | |
|---|---|---|---|
| רכישות עצמיות (שנה אחרונה) | 1.38B$ | כסף שהוחזר לבעלי מניות דרך קניית מניות | ✓ |
| דיבידנדים (שנה אחרונה) | 326.0M$ | תשואת דיבידנד: 185.0% | ✓ |
| איכות רווחים: OCF ÷ רווח נקי | 1.89 | הרווח מגובה במזומן אמיתי | ✓ |
| מכפיל | ערך | הסבר פשוט | |
|---|---|---|---|
| P/E | 9.61 | מחיר ÷ רווח שנתי — כמה שנות רווח נוכחי משלמים על המניה | ✓ |
| Forward P/E | 12.39 | אותו דבר, לפי הרווח הצפוי בשנה הקרובה | ✓ |
| PEG | 0.44 | P/E ביחס לצמיחה — מתחת ל-1 נחשב זול ביחס לצמיחה | ✓ |
| Price / Sales | 2.53 | שווי שוק ÷ הכנסות | ✓ |
| EV / Sales | 3.09 | שווי כולל חוב ÷ הכנסות | ✓ |
| EV / EBITDA | 6.18 | שווי כולל חוב ÷ רווח תפעולי-תזרימי | ✓ |
| Price / Book | 3.42 | מחיר ÷ הון עצמי בספרים | ● |
| EBITDA | רווח לפני ריבית, מס, פחת והפחתות — קירוב לרווח התפעולי-תזרימי |
| Free Cash Flow | המזומן שנשאר אחרי כל ההוצאות וההשקעות — הכסף האמיתי שהעסק מייצר |
| ROIC | תשואה על ההון המושקע — כמה החברה מרוויחה על כל דולר שהושקע בעסק |
| Gross Margin | אחוז הרווח שנשאר אחרי עלות המוצר עצמו |
| ARR | הכנסות חוזרות שנתיות — רלוונטי בעיקר לחברות מנויים/SaaS |
| Dilution | דילול — הנפקת מניות חדשות שמקטינה את החלק של כל בעל מניות קיים |
| CAGR | קצב צמיחה שנתי ממוצע לאורך תקופה |
| TAM | גודל השוק הכולל שהחברה יכולה תיאורטית למכור לו |
| Moat | חפיר — יתרון תחרותי שמקשה על מתחרים להעתיק את העסק |
| CAPEX | השקעות הוניות — כסף שיוצא על ציוד, מפעלים ותשתיות |
| OPEX | הוצאות תפעול שוטפות — משכורות, שיווק, שכירות |
| PEG | מכפיל רווח ביחס לקצב הצמיחה — מנרמל את ה-P/E לצמיחה |
| EV | שווי החברה כולל חוב ובניכוי מזומן — המחיר ה'אמיתי' של כל העסק |
| Backlog | צבר הזמנות שנחתמו אך טרם הוכרו כהכנסה |